La hipoteca multidivisa o hipoteca en divisas, son una alternativa utilizada sobre todo por las entidades financieras quienes las ofrecen a sus clientes para formalizar sus préstamos hipotecarios. Se trata de hipotecas en que el dinero que nos presta el banco lo hace en otras divisas o monedas a elegir entre las que se encuentra también el euro. Lo que se busca es aprovechar los bajos tipos de interés de algunas monedas o de otras divisas, para abaratar los préstamos. Es decir, que el objetivo de la hipoteca multidivisa es bajar los intereses del préstamo, utilizando como referencia una moneda que este depreciada respecto al euro y los tipos de interés del país de la moneda sean también más bajos que los del euro. En este tipo de hipoteca se utiliza el Libor que es un índice publicado diariamente en Londres. Cada país tiene sus tipos de interés, por ello a cada uno de ellos le corresponderá un Libor diferente. Al Libor habrá que añadirle el diferencial correspondiente, al igual que ocurre con el Euribor. Una de las ventajas que posee la hipoteca multidivisa es que si una moneda se hace excesivamente fuerte, o sube el precio del dinero en el país al que pertenece la moneda, podremos pasarnos a otra moneda que este depreciada y los tipos de interés del país correspondiente sean bajos. Con lo cual ese descenso del tipo de interés implicará una reducción en la cuota. Veamos un ejemplo, supongamos que el banco nos concede un préstamo hipotecario de 300.000 euros, el día de escriturar elegiríamos la moneda que mas nos conviniera. Supongamos también que la moneda elegida es el Yen japonés, con lo que automáticamente la deuda de 300.000 euros, sería trasladada a su equivalente en
Yenes. A ese valor se aplicaría la formula del interés compuesto utilizando como tipo de interés el Libor para el Yen, más el diferencial que añada el banco y sabríamos la cuota a pagar. La cuota mensual vendría en Yenes y el banco la trasladaría a euros, por lo que cada mes pagaríamos una cantidad diferente, dependiendo de como esté el cambio del Yen al euro en ese momento. Ahora bien, también debemos considerar otras cuestiones, como el estar continuamente pendientes de datos económicos, como los tipos de interés de los diferentes países, la evolución de las diferentes divisas, su revalorización o depreciación, etc. Además, debemos de saber que las comisiones que se cobran en la hipoteca multidivisa son mayores, y también es mayor el diferencial que se agrega al índice de referencia, en este caso el Libor.
